Il presente comunicato non può essere distribuito negli Stati Uniti, né ad alcuna persona che si trovi o sia residente o domiciliata negli stati uniti, i suoi territori o possedimenti, in qualsiasi stato degli Stati Uniti o nel distretto di Columbia (inclusi Porto Rico, Isole Vergini, Guam, Samoa, Isole Wake, Isole delle Marianne settentrionali) ovvero a qualunque persona che si trovi o sia residente in ogni altra giurisdizione in cui la distribuzione del presente documento sia contraria alla legge.
Telecom Italia S.p.A. (la Società) annuncia con il presente comunicato i risultati finali e la determinazione dei prezzi dell'invito rivolto ai Portatori idonei delle proprie Notes denominate rispettivamente “€650,000,000 6.75 per cent. Notes due 2013” (ISIN: XS0418509146) (le Notes con scadenza Marzo 2013), “€500,000,000 Floating Rate Notes due 2013” (ISIN: XS0312208407) (le Notes con scadenza Luglio 2013), “€500,000,000 7.875 per cent. Notes due 2014” (ISIN: XS0409510590) (le Notes con scadenza Gennaio 2014) e “€750,000,000 4.75 per cent. Notes due 2014” (ISIN: XS0254905846) (le Notes con scadenza Maggio 2014 e insieme alle Notes con scadenza Marzo 2013 e alle Notes con scadenza Gennaio 2014, le Fixed Rate Notes e, insieme con le Notes con scadenza Luglio 2013, le Notes e ciascuna una Serie) di offrire le proprie Notes per il riacquisto da parte della Società a fronte di un corrispettivo in denaro (le Offerte).
Le Offerte sono state effettuate in conformità ai termini e alle condizioni previste dal tender offer memorandum del 6 luglio 2012 (il Tender Offer Memorandum). I termini in maiuscolo utilizzati nel presente comunicato e non altrimenti definiti hanno il significato ad essi attribuito nel Tender Offer Memorandum.
Al Termine di Scadenza alle 17.00 (CET) del 12 luglio 2012, un ammontare nominale complessivo pari a €777.298.000 di Notes è stato validamente offerto nel contesto delle Offerte.
La Società ha considerato come le Offerte abbiano raggiunto con successo gli obiettivi prefissati e ha deciso di (i) aumentare l'Importo Massimo Accettabile da €500.000.000 ad €777.298.000 e (ii) accettare per il riacquisto tutte le Notes validamente offerte come previsto di seguito.
La Società è pertanto molto lieta di poter fornire liquidità a tutti i Portatori che abbiano validamente offerto le proprie Notes nel contesto delle Offerte.
Il Prezzo di Riacquisto per ciascuna Serie di Fixed Rate Notes accettate per il riacquisto è stato determinato in data odierna alle o intorno alle 14.00 (CET) secondo le modalità descritte nel Tender Offer Memorandum sulla base della somma del relativo Spread di Riacquisto e del relativo Tasso di Interesse di Riferimento, come segue:
